Една дума: Това е Web3 ъпгрейд версия на традиционните индексни фондове – не трябва да избирате монети сами, с едно кликване купете кошница от основни криптовалути, следвайте движението на целия пазар, безгрижно и разпределяне на риска.

Какво е традиционният индексен фонд? Първо ще ви обясня ясно

Помислете за фонд S&P 500: Фондовият мениджър не избира акции, просто честно купува кошница от акции на 500 големи американски компании.

Пазарът се качва – вие печелите, пазарът пада – вие губите, но на дългосрочна основа, годишен доход от 10%+, побеждава повечето активни фондове.

Предимства:
  • Разпределяне на риска (ако една компания фалира, не е краят на всичко)
  • Ниски такси (няма ежедневна смяна на акции)
  • Дългосрочна стабилност
Недостатъци:
  • В бичи пазар не печелите свръхдоходност, в мечи пазар също падате
  • Гъвкавост 0

Индексният фонд за криптовалути? Същата логика, само акциита са заменени с монети

Фондът взема вашите пари и ги инвестира пропорционално в кошница от криптовалути (например първите 10 големи, първите 20 големи, DeFi сектор, meme сектор и т.н.).

Когато купите дял от фонда, това е равносилно на индиректно притежаване на BTC 50%, ETH 20%, SOL 10%, плюс куп други монети.

Качване – цялата позиция печели, падане – цялата позиция губи, но поне не е единична монета, която да отиде на нула.

Как изглеждат основните крипто индексни фондове през 2025 г.?

  • Bitwise 10 Crypto Index Fund (BITW): Проследява първите 10 монети (главно BTC, ETH), листван на американската фондова борса, дребните инвеститори могат директно да купят.
  • Grayscale Crypto Sector Funds: Има широк индекс (подобен на S&P 500), DeFi индекс, умен бета индекс и т.н.
  • Индексни договори на Binance / OKX / Bybit: Перпетуални договори за индекс: с ливъридж, следват движението на широкия индекс, подходящи за тези, които искат да добавят ливъридж.
  • Индексни продукти в DeFi: Като DPI (DeFi Pulse Index) на Index Coop, BED (Bitcoin+ETH+Doge кошница), купуване с едно кликване на веригата.

Защо стават все по-популярни? Три основни предимства

  • Наистина разпределяне на риска: Дори да сте много добър, няма да уцелите следващата 100x монета, но с индекса поне няма да ви унищожи една фалирала монета (LUNA, FTX са уроци).
  • Благословия за мързеливците: Не трябва да следите пазара всеки ден, да избирате проекти, да ребалансирате, фондът автоматично ребалансира (например ако BTC е прекалено висок дял, продава се част и се купуват други монети).
  • Висока вероятност за дългосрочна печалба: Крипто пазарът е дългосрочно нагоре (историята го доказва), индексният фонд е като каране на вятъра, най-глупавата метода често е най-печелившата.

Но не бъдете наивни, има и куп капани

  • Волатилност до повръщане: Традиционният S&P 500 с 20% падане годишно е голям мечи пазар, крипто индексът с 80% падане е като игра.
  • Таксите не са непременно ниски: Някои фондове имат такса за управление 1-2%, плюс разходи за доверие (къде е съхранено?).
  • Малко продукти + високи прагове: През 2025 г. все още е рано, добрите продукти са на пръсти, листваните на американската борса изискват чуждестранна сметка, DeFi изисква собствен портфейл.
  • Риск от ребалансиране: Фондът периодично ребалансира, риск от купуване скъпо и продаване евтино (особено при промени в дяла на малките монети).

Една дума резюме

Крипто индексният фонд е "S&P 500" на крипто света:

Най-добрият начин за запознаване за новобранци, най-добрата базова позиция за опитни.

На краткосрочен план може да не е толкова вълнуващо като all-in в meme монети,

На дългосрочен план вероятно ще надмине 99% от избирачите на монети.

Искате ли да се качите?

Първо попитайте себе си:

Мога ли да приема 80% оттегляне?

Мога ли да държа 3-5 години без да пипам?

Ако кимнете на двете,

тогава хвърлете 10-30% от позицията в крипто индексен фонд,

останалите пари – както искате да ги инвестирате.

Останалото оставете на времето.
 

В крипто света,

този, който оцелее най-дълго,

накрая печели най-много.