Yksi lause: Markkinat eivät nouse ja laske sattumanvaraisesti, niillä on oma rytminsä ja säännönsä, vanha isä Charles Dow selitti tämän asian yli 100 vuotta sitten, ja nyt koko maailma käyttää hänen menetelmäänsä osake- ja kryptokaupassa.

Kuka tämä ukko on?

Charles Dow, Wall Street Journalin perustaja, Dow Jones -indeksin isä.

 

Hän ei kirjoittanut mitään suurta teosta nimeltä "Dow'n teoria", vaan kirjoitti päivittäin pääkirjoituksia lehdessä.

 

Hänen kuolemansa jälkeen jälkeläiset kertasivat hänen näkemyksensä yhdeksi teoriaksi, joka muodostui teknisen analyysin perustan.

Dow'n teorian 6 suurta rautalakia, opettele ne ulkoa niin olet puoliksi vanha vehnä

1. Markkinat heijastavat kaiken

Kaikki uutiset (hyvät ja huonot, sodat, pandemiat, Muskin twiitit) ovat jo kaikki kirjoitettu K-linjoihin.

 

Älä odota, että olet markkinoita fiksumpi, hinta on totuus.

2. Markkinoilla on kolme trendiä

  • Päätrend (suurhärkä/suurkarhu): muutama vuosi kerrallaan, syö lihaa kunnes oksennat
  • Toissijainen trendi (korektio / pompitus): muutamasta viikosta muutamiin kuukausiin, hengähdystauko lihaa syötyäsi

  • Pieni trendi (kohina): muutamasta päivästä tunteihin, anna mennä, älä ota vakavasti

     

    Muista: Se joka seuraa suurta virtausta menestyy, se joka vastustaa sitä tuhoutuu.

3. Suurtrend koostuu kolmesta vaiheesta (härkämarkkinaversio)

  • Kertymävaihe: Älykkäät rahat rakentavat salaa positioita, vähittäissijoittajat vieläkin valittavat "karhumarkkinoiden ei ole pohjaa"
  • Julkisen osallistumisen vaihe: Media puhuu hulluna, vehnät ryntäävät, hinta nousee taivaaseen, FOMO ottaa vallan

  • Jakeluvaihe: Älykkäät rahat myyvät hiljalleen, vähittäissijoittajat vieläkin huutavat "miljoona dollaria ei ole unelma"

     

    Karhumarkkinat ovat päinvastoin: Älykkäät rahat pakenevat ensin → vähittäissijoittajat paniikissa myyvät tappiolla → älykkäät rahat ostavat pohjalta.

4. Voluumi täytyy vahvistaa trendi

Nousuun tarvitaan volyymia, volyymin supistuminen nousussa = feikki

 

Laskuun tarvitaan volyymia, volyymin supistuminen laskussa = ei vielä ohi

 

Läpimurto ilman volyymia on yhdeksässä tapauksessa kymmenestä feikkiläpimurto.

5. Trendi on voimassa aina kunnes selkeä käänne

Härkämarkkinoilla älä huuda helposti huippua, karhumarkkinoilla älä huuda helposti pohjaa.

 

Käännesignaali epäselvä? Pidä kiinni, älä pelottele itseäsi.

 

Useimmat ihmiset kuolevat näihin kuuteen sanaan: "Minusta tuntuu että kääntyy".

6. Indeksit vahvistavat toisensa (nykyään hieman vanhentunut)

Dow-ukkona sanoi tuolloin, että jos teollisuusindeksi nousee, kuljetusindeksin täytyy seurata jotta se on aito härkä.

 

Nykyisessä digitaalisessa aikakaudessa tämä ei toimi enää niin hyvin, mutta ajatus on edelleen: Jos yksi sektori nousee, liittyvän sektorin täytyy seurata, muuten se voi olla feikkilasku / feikk-nousu.

Miten käyttää Dow'n teoriaa kryptopiirissä?

BTC nousee 30 000 dollarista 100 000 dollariin → päätrend härkämarkkina, älä kiirehdi huutamaan huippua

 

Keskellä korektio 80 000 dollariin → toissijainen trendin säätö, älykkäiden rahojen lisäostomahdollisuus

 

Volyymi supistuu + media puhuu hulluna "miljoona dollaria ei ole unelma" → jakeluvaihe, harkitse vähentämistä

 

Yllättävä volyymin räjähdys ja romahdus + paniikkihumori → mahdollisesti siirtymässä karhumarkkinoiden kertymävaiheeseen, valmistaudu ostamaan pohjalta

Viimeinen lause kaikille K-linjoja katsoville veljille

Dow'n teoria ei ole jumala, mutta se kertoo sinulle yhden asian:

 

Markkinat ovat aina oikeassa, sinun tunteesi ovat vääriä.

 

Älä taistele trendiä vastaan,

 

Trendi on ystäväsi,

 

Kunnes se puukottaa sinua veitsellä,

 

Sinun täytyy tunnistaa se heti, ja sitten vaihtaa ystävää.

 

Yli 100 vuotta on kulunut,

 

Ihmissuhde ei ole muuttunut, ahneus ja pelko eivät ole muuttuneet,

 

Dow'n teoria ei koskaan vanhene.

 

Opettele hyvin, elä hyvin.